Финансовые компании впервые с 2008 г. стали наращивать темпы привлечения капитала. С начала 2013 г. (предварительно 11 ноября) в мире было проведено 398 эмиссий ценных бумаг финансовых организаций для $111,8 млрд, который для 12% больше, чем ради подобный промежуток 2012 г., подсчитала общество Dealogic. Таким образом, прекратился четырехлетний тренд, если год через возраст объемы размещений падали.
Наиболее зачастую финансисты привлекали имущество вследствие дополнительный книга акций. Их продано для $87,4 млрд для 3% больше, чем годом ранее. Однако значительно заметнее увеличилась репутация IPO (для 34% накануне $14,8 млрд) и конвертируемых ценных бумаг. Книга последних вырос более чем вдвое предварительно $9,6 млрд противу $4,3 млрд изза подобный промежуток 2012 г.
Аналитик Газпромбанка Юрий Тулинов выделяет две причины такого явления. Это постепенное возобновление экономик развитых стран, способствующее возвращению аппетита инвесторов к сделкам IPO, и более жесткие требования регуляторов к банковскому капиталу (в часть числе сообразно «Базелю III»), которые заставляют кредитные организации приманивать акции наиболее качественный элемент структуры капитала, даже несмотря для его сравнительную дороговизну.
Наиболее крупными чтобы финансового сектора стали IPO фонда Riverstone Energy (инвестирует в энергетику) и китайского Huishang Bank, которые прошли осенью и привлекли сообразно $1,2 млрд, считает Dealogic. Около этом общество не упоминает проведенное в октябре первичное деление депозитарных расписок «ТКС банка» для Лондонской бирже, величина которого с учетом опционов составил $1,25 млрд (без них $1,087 млрд).
Заметнее только увеличилась активность выпуска ценных бумаг финансовыми компаниями в макрорегионе Европа, Близкий Восток и Африка: изза год для 75% прежде $56,1 млрд. Таким образом, для сей регион приходится более половины всех сделок. В других частях света сила этого показателя, превратно, уменьшилось. Причем преимущественно усиленно в Американском регионе. Там величина выпуска сократился для 33% предварительно $22,3 млрд.
Мировым лидером в андеррайтинге ценных бумаг финансовых организаций остался Goldman Sachs с долей 10%. Изза ним следуют Deutsche Bank (8,8%) и JPMorgan Chase (8,3%).
У российских банков помимо ТКС дозволено выделить две крупные сделки. В результате допэмиссии ВТБ и Номос-банк привлекли 102,5 млрд руб. и 19,1 млрд руб. сообразно. «Для российских банков объемы размещений акционерного капитала также должны прозябать. Во-первых, с ужесточением коэффициентов риска сообразно ряду операций (в частности, сообразно высокодоходному кредитованию физлиц) российским банкам требуется больше капитала для развитие главный деятельности. Во-вторых, с 2014 г. банки кроме совокупного показателя достаточности капитала опять будут надеяться ради пруденциальных целей достаточность базового и основного капитала. Таким образом, чтобы некоторых банков задание размещения акций довольно основополагающим уже ради соответствия регулятивным требованиям», считает Тулинов.